H&M-gruppen använder sig av en centraliserad finansieringsstrategi där upplåning primärt sker i moderbolaget H & M Hennes & Mauritz AB
Skuldfinansiering
Skuldprofil och förfallostruktur
För att reducera refinansieringsrisken använder H&M-gruppen flera finansieringskällor och en jämnt fördelad förfallostruktur. Finansieringen består av lån och kreditlöften från kreditinstitut samt tillgång till kapitalmarknadsfinansiering.
Förfallostruktur per den 31 maj 2023
| År | Företagscertifikat | Obligationer (EMTN) | Lån från kreditinstitut | Outnyttjade kreditfaciliteter |
| 2023 | 2 025 | - | 2 347 | - |
| 2024 | - | - | 271 | - |
| 2025 | - | - | - | 3 496 |
| 2026 | - | - | 2 000 | - |
| 2027 | - | - | - | 15 148 |
| 2028 | - | - | - | - |
| 2029 | - | 5 827 | - | - |
| Total MSEK | 2 025 | 5 827 | 4 618 | 18 644 |
Kapitalmarknadsprogram
Kortfristig finansiering – Företagscertifikatsprogram
| Program | SEK 7 billion - Swedish commercial paper programme |
| Arrangör | Handelsbanken |
| Dealers | Handelsbanken, SEB and Danske Bank |
| Länkar | Programme (in Swedish) |
| Program | GBP 1 billion - Euro-Commercial paper programme |
| Arrangör | Barclays |
| Dealers | Barclays |
| Länkar | Program (ENG) |
Långfristig finansiering - Obligationsprogram
| Program | EUR 2 billion EMTN programme |
| Arrangör | BNP Paribas |
| Dealers | BNP Paribas, Commerzbank, Danske Bank, SEB and Standard Chartered |
| Offering Circular | 2020, 2021 (ENG) |
| Agency Agreement | 2021 First Supplement, 2021 Second Supplement, 2022 Third Supplement (ENG) |
| Listad | Euronext Dublin |
| Supplement | 12th of February 2021 |
| Slutliga villkor | XS2303070911 (EUR 500M 0.25% 25-AUG2029) |
Konstitutionella dokument
Kreditrating
För att säkerställa bästa möjliga villkor på skuldfinansieringsmarknaden har ett kreditbetyg med Standard & Poor’s erhållits.
H & M Hennes & Mauritz AB Kreditbetyg
| Kreditinstitut | Långfristigt kreditbetyg | Kortfristigt kreditbetyg | Utsikt |
| S&P | BBB | A-2 | Stabil |